ARC est un producteur spécialisé dans le bassin de Montney au Canada, l'une des plus grandes formations de gaz de schiste et de liquides du pays. Shell $SHEL a déclaré que l'acquisition renforce son activité de gaz intégré et crée une plateforme de croissance au Canada, avec la possibilité d'accélérer la création de valeur grâce à son infrastructure mondiale de gaz naturel liquéfié.
Le conseil d'administration de l'ARC a approuvé la transaction à l'unanimité et a recommandé aux actionnaires de voter en faveur. Une assemblée spéciale pour approuver l'accord est prévue en juillet 2026, nécessitant l'approbation d'au moins deux tiers des voix exprimées. La transaction est également soumise à des approbations réglementaires en vertu des lois canadiennes et américaines sur la concurrence et l'investissement, et devrait être conclue au second semestre 2026.
« ARC est un producteur de haute qualité, à faible coût et à faible intensité de carbone qui complète notre empreinte existante au Canada et renforce notre base de ressources pour les décennies à venir », a déclaré le PDG de Shell, Wael Sawan, dans un communiqué. « Nous sommes impatients d'accueillir nos nouveaux collègues dans l'organisation et, ensemble, de poursuivre notre stratégie de fournir plus de valeur avec moins d'émissions. »
Le PDG de l'ARC, Terry Anderson, a déclaré dans un communiqué que la transaction permettrait à l'ARC de « réaliser cette valeur immense et de devenir partie d'un leader mondial de l'énergie dynamique capable de réaliser le plein potentiel de notre entreprise. »
Si l'accord de disposition est résilié dans certaines circonstances, l'ARC devrait devoir à Shell des frais de résiliation de 600 millions de dollars canadiens. RBC Marchés des Capitaux agit en tant que conseiller financier exclusif de l'ARC et a fourni un avis de pertinence sur la transaction. Shell Canada Limitée, une filiale entièrement détenue par Shell, est l'entité acquéreuse.
L'ARC devrait continuer à verser son dividende trimestriel régulier de 0,21 C$ par action jusqu'à la conclusion de l'accord, avec le prochain paiement prévu le 15 juillet 2026.
